ЦБ РФ ждет восстановления розничного кредитования за счет ипотеки

Ожидания Центрального Банка России.

В первой половине августа от Центробанка прозвучало сообщение о том, что уже по результатам следующих 3-4 месяцев регулятор ожидает восстановления всего сегмента розничного кредитования. Более того, как заметили в правлении ЦБ РФ, для подобных перспектив существуют все необходимые предпосылки, а обеспечено это будет, в частности, за счет роста ипотечных продаж.

Кроме наблюдающегося на протяжении последних двух месяцев активного роста спроса на покупку жилья в ипотеку, способствовать процессам восстановления розницы на рынке кредитования будут и снижающиеся процентные ставки, а также улучшающееся потребительское настроение в целом. Несмотря на это, в Центральном банке отмечают, что относительно высокая склонность россиян к сбережениям все еще сохраняется, и это, очевидно, будет оказывать сдерживающий эффект для роста всего портфеля розничных кредитов.

В связи с замедляющимися инфляционными темпами, Центробанк предпринимает активные действия для увеличения доступности кредитных средств в экономике страны за счет их удешевления. Для достижения этой цели в конце июля регулятор принял решение понизить учетную ставку на 150 базисных пунктов и с 25.07 она установлена на уровне 8 процентов. В свою очередь отечественные кредиторы, следуя сложившейся ситуации, приступили к серии сокращений своих условий заимствований.

Начало положено.

Уже в начале лета рост числа кредитов в сегменте розницы составил 0,43%, а затем по результатам июля достиг 1,2%. Отмечается, что выдачи растут как потребительских займов, так и ипотечных, в частности за счет госпрограмм. Движение к низу ключевой ставки обеспечивает удешевление кредитов, в связи с этим, как следует из предположений регулятора, в конце года пророст всего портфеля розничных ссуд должен составить не меньше 5,3%.

Если говорить о главном вероятном двигателе этого рынка, то в секторе ипотечного кредитования, согласно предварительным подсчетам, в июне рост объемов составил 0,76%, а в июле ускорился уже до 1,46%. При этом с начала года и до настоящего времени показатель достиг 7,53%. Однако ежемесячные темпы прироста этого портфеля все еще остаются ниже прошлогодних результатов. Связано это с тем, что спрос россиян на объекты недвижимости так и не вернулся к докризисным показателям в связи с ростом цен на квадратные метры и сохранением осторожных подходов самих россиян при определении решения о покупке собственности в условиях все еще сохраняющейся неопределенности относительно уровня персональных доходов в будущем.

Аналитики полагают, что ставки для новых ипотечных договоров по собственным программам в коммерческих банках уже скоро установятся ниже 8,5%, что положительно отразится на вторичном рынке недвижимости, а также на рынке новостроек, которые не отвечают требованиям льготных проектов.

Весной ипотечный рынок пережил сильное потрясение, упали спрос и продажи. Однако уже к началу следующего сезона на фоне смягчения политики регулятора и требований кредиторов к заемщикам, ипотечные выдачи смогли показать неплохой прирост, относительно весны, практически вдвое. Кроме тренда на снижение ставок, одной из причин возрождения ипотечного рынка считается развитие льготных механизмов. Дальнейший рост продаж жилья в ипотеку, очевидно, будет связан не только с этими факторами, но и зависеть от динамики уровня доходов россиян.