buy-purchase-card-payment Artboard 6
Для лучшего отображения на сайте фото должно быть сделано на белом фоне
Ипотека на квартиру
Ипотека на квартиру
Ставка от 4.4%
Решение за 1 час
Срок ипотеки до 30 лет
Сумма ипотеки до 100 000 000
Подробнее
г. Москва, ул. Варшавское шоссе, дом 42, БЦ «ПОЛИНОМ», 5 этаж.
Ближайшее метро «Нагатинская».
от 5000 руб.
Помощь
в получении
кредита
Ставка от 4.4%
По 2-м документам
С любой кредитной историей
Без подтверждения дохода
Подробнее
В России произошел кредитный переворот

В России произошел кредитный переворот

08.11.2022
Время чтения ~4 минуты

Кто выполняет регулирующую функцию – ЦБ РФ или мобилизация?

Ведущие эксперты обратили внимание, что в экономике нашей страны перестал срабатывать принцип мирного времени, который предполагает сокращение стоимости заимствования для россиян следом за смягчением монетарной политики регулятором. В данный момент положение дел в экономике, так же как и у самих граждан, стало слишком неопределенным, поэтому кредиторы стали закладывать вновь возникшие риски в стоимость новых кредитов, даже если такой подход рознится с решением Центрального банка. Причиной тому стала мобилизация, которая выбила россиян из привычной колеи и добавила множество аспектов по части рисков в бытовом и финансовом плане для населения страны.

Уже к концу сентября, через неделю после объявления президентом в стране мобилизации, крупнейшие кредитные компании РФ стали поочередно объявлять об увеличении процентных ставок по разным категориям и видам ссуд. Буквально через месяц, к концу октября средние ставки по займам в стране стали превышать 20,43% годовых, что означает возврат стоимости кредитования к уровню в начале летнего сезона. При этом ЦБ РФ пока разбирает эту ситуацию, чтобы понять, потребуется ли вносить какие-либо изменения и уточнения в своей процентной политике.  

Действия регулятора.

На своем октябрьском заседании Центробанк принял решение оставить учетную ставку без изменений. Такая позиция ЦБ была весьма ожидаема многими аналитиками. Напомним, что с последнего изменения нормы (19 сентября) и до настоящего времени ключевая ставка составляет 7,5%. Вместе с этим решением в октябре ЦБ пересмотрел свой прогноз касаемо годовой инфляции – сейчас темпы ее стали заметно ниже и к концу года этот параметр должен составить 11,8-12,9%. Однако инфляционные ожидания россиян и бизнеса отличаются повышенным уровнем.

По сообщению от Банка России, в ближайшие месяцы мобилизация обеспечит сдерживание потребительского спроса и, следовательно, темпы роста цен. Вместе с тем ориентируясь на долгосрочную перспективу, эффект от этого события будет являться проинфляционным ввиду нарастающих ограничений со стороны предложения.

Аналитики констатируют, что параллельно принятым решениям ЦБ по своей процентной политике, в экономической сфере России случился кредитный переворот. Принципы регулирующей функции Центробанка словно больше не распространяются на кредитную сферу. В подтверждение тому выступает тот факт, что после сентябрьского снижения ключевой ставки кредиты для населения не стали дешевле, а ставки по ним, наоборот, стали расти.

Как работала система «до» и «после».

Эксперты привели пример ситуации на протяжении всего текущего года. Все помнят, как после внепланового рекордного увеличения учетной ставки до 20%, случившегося в конце февраля, уже спустя чуть больше месяц, регулятор принял курс на поэтапное снижение нормы, опустив ее до 7,5% во второй половине сентября. Вслед за ключевой ставкой в период с начала года и до сентября двигались и проценты по кредитным продуктам в российских банках. Для понимания, если в конце мая и начале июня учетная ставка составляла 11%, то средняя стоимость потребкредитов на тот момент варьировалась в диапазоне от 23,6% до 24,3%. При этом в конце лета и начале сентября, ключевая ставка уже составляла 8%, а годовые ставки по потребительским ссудам в среднем опустились ниже отметки в 18,2%.

Однако в середине сентября кредитный рынок настиг переломный момент – стоимость заимствований пошла вверх, даже на фоне небольшого смягчения процентной политики регулятором. Таким образом, в конце первого осеннего месяца большинство кредиторов повысили стоимость жилищных кредитов (примерно на 0,8-2,3%), а затем в сторону увеличения пошли и ставки по кредитам для сектора МСП (рост на 0,3-1,2%). Также тренд подхватили и кредитные программы в потребительском сегменте, где ставки были увеличены на 1,5-2,9% в среднем.

«Текущее увеличение стоимости кредитов связано с повышенными рисками. Наша ключевая ставка влияет на стоимость ссуд только в краткосрочной перспективе, денежный рынок. Однако рыночные ставки для определенных заемщиков не являются администрируемыми, они обязаны учитывать все риски, как в экономике, так и для каждого заемщика, доходы клиента, денежный трафик, его задолженность. Поэтому в данный момент кредиторы вынуждены переоценить уровень возникших рисков в большую сторону, что уже сейчас вылилось в рост стоимости займов и даже к некоторому замедлению процессов кредитования. Отметим, что кредитная активность населения и бизнеса пока еще находится на приемлемых уровнях, поэтому в ближайшей перспективе мы будем контролировать ситуацию и влияние этих обстоятельств на инфляцию, а уже в дальнейшем – принимать решения по уточнению нашей политики» - прокомментировала глава Центробанка Э. Набиуллина.

Эксперты предположили, что тенденция роста ставок по кредитам, идущая вразрез сокращению ключевой, может затянуться надолго, а именно, до того момента, пока не спадет геополитическая напряженность. Ведь, как мы видим, именно влияние этих факторов, стало более эффективным и заметным для рынка кредитования, чем эффект от смягчения КДП регулятором. Однако если ключевая ставка будет заметно снижена (до 5%, например, как следует из пожеланий бизнеса), то стоимость кредитов все же пойдет вниз, пусть даже и с небольшим опозданием.

Помощь в получении кредита!
Ставка от 4.4%
По 2-м документам
С любой кредитной историей
Без подтверждения дохода
Подробнее
Проложить маршрут
Офис: Варшавское шоссе, д.42,
Бизнес-центр «Полином»
От метро «Нагатинаская»
Ваше сообщение успешно отправлено. 🙂 Спасибо!
Что-то пошло не так 😥
Поиск почти готов, заработает меньше чем через месяц 🤙